Die letzte Frage des Anrufs verwandelte sich in ein 7-minütiges Jensen-Manifest, wie das Wachstum weitergehen kann. $NVDA Mein Eindruck: Es hat den Geruchstest bestanden. Hier ist die detaillierte Analyse: Goldman fragte, ob Jensen immer noch optimistisch ist, dass das Wachstum über das April-Quartal hinaus beschleunigt. Jensen nahm einen "bodenständigen" Ansatz für die Antwort: Der Umfang: Die Welt gibt 300 bis 400 Milliarden Dollar für klassische Computer aus, aber KI benötigt 1.000-mal mehr. Wenn die Welt den Wert des KI-"Tokens" erkennt, wird sie investieren, um ihn zu produzieren. Die Ausgaben: Die Infrastrukturinvestitionen zur Deckung der Token-Nachfrage werden in diesem Jahr 700 Milliarden Dollar übersteigen, angetrieben durch Unternehmenssoftware, robotergestützte Fabriken, agentenbasierte Kleinunternehmen und Autos, die kontinuierlich Tokens generieren. Der Wandel: Historisch gesehen haben wir Code "vorab geschrieben" und "vorab aufgezeichnet". Jetzt wird Software in Echtzeit generiert. Dies erfordert erheblich mehr Rechenleistung als traditionelle Methoden. Nachhaltigkeit: Das ist kein Zyklus; es ist der neue Standard für das Rechnen. Cloud-Unternehmen stellen vollständig auf diese tokenbasierte Architektur um. Echter Wert: In den letzten zwei Monaten hat die Welt zu Agenten (wie OpenClaw) erwacht, die echte Probleme lösen. Unternehmen wie Anthropic sehen die Ergebnisse, mit einem Umsatzanstieg von 10x im Jahresvergleich.