$IREN's Blackwell-uitbreiding naar Texas De grootste conclusie uit deze aankondiging is dat een deel van de recent verworven 50k B300 bestelling van $IREN in Texas zal worden ingezet. Dat is ENORM... Tijdens de recente Q4-earningscall benadrukte het management herhaaldelijk dat hyperscalers steeds meer interesse tonen in luchtgekoelde GPU's. Luchtgekoelde capaciteit is aanzienlijk goedkoper en sneller te implementeren, wat de project-economics en time-to-market verbetert. Dat voordeel is nog groter als je al een significante aanwezigheid van operationele luchtgekoelde datacenters hebt, wat precies is wat $IREN heeft. Het is ook vermeldenswaard dat $IREN een van de weinige cloudproviders is die luchtgekoelde Blackwells op grote schaal kan draaien. De meeste luchtgekoelde datacenters ondersteunen slechts rackdichtheden van ~20-30 kW. Dat is nauwelijks genoeg voor de vorige Hopper-generatie en lang niet genoeg voor de ~60-70 kW die vereist zijn voor B300's. Ondertussen hebben de luchtgekoelde locaties van $IREN in Canada recordbrekende rackdichtheden van 80 kW. Tot vandaag was ik vrij sceptisch dat $IREN dat succes zou kunnen repliceren in zijn faciliteiten in Texas, voornamelijk omdat het warmere klimaat de effectiviteit van luchtkoeling vermindert. In de praktijk denk ik dat $IREN waarschijnlijk zijn bestaande datacenters in Texas zal ombouwen naar een hybride lucht + water warmteafvoersysteem, met een incrementele CAPEX van ongeveer $2- $3 miljoen / MW. Hoe dan ook, het zien van $IREN's luchtgekoelde aanwezigheid die in Texas wordt benut, is een uiterst positieve ontwikkeling, vooral gezien het feit dat het bedrijf al 450 MW (bruto) volledig operationele datacentercapaciteit in Childress heeft die het onmiddellijk kan gebruiken voor AI-clouduitbreiding. In de komende weken verwacht ik dat $IREN een nieuwe deal zal aankondigen die verband houdt met de inkoop van deze 50k B300 eenheden. Zeer spannende ontwikkeling. 📈