Книги, которые читаешь, и инвестиционные объекты, лучше всего отражают взгляды человека на мир в определённый исторический период. "Большие падения — хорошая возможность для смены акций", рост цен, обусловленный EPS, будет доминировать на рынке в этом году. Micron $SNDK Дачи INTC $LITE $RKLB

‘Вытащи меня отсюда’: Трейдеры сбрасывают акции программного обеспечения на фоне нарастающих страхов по поводу ИИ Иногда, находясь под влиянием большой технологической волны, требования к восприятию резко возрастают. В разные эпохи и в разные исторические контексты главные причины, влияющие на развитие вещей, различны, и это всё больше заставляет меня понимать, что действительно нет ничего неизменного. Если что-то и есть, то, возможно, это недостаток времени для переживания циклов, например, если рассмотреть 30-60 летние циклы. В последние двадцать лет «легкие активы с высокой маржой и высоким темпом роста» в области SaaS были сферой, к которой стремились все инвесторы. Кто бы мог подумать, что после начала ускоренного развития ИИ в прошлом году, с одной стороны, мы увидим шокирующие релизы продуктов от Claude, Google и OpenAI, а с другой стороны, SaaS-программное обеспечение будет отправлено на кладбище. Не страшно, когда грязь и песок смешиваются, страшно, когда происходит структурная дифференциация. Это говорит о том, что есть что-то, что вы не видите и не понимаете, что тихо меняется.

Samsung + Hynix уже догнали по рыночной капитализации Alibaba, пострадавшую от доставки и электронной коммерции, и Tencent, у которой недостаточные инвестиции в AI и угрозы со стороны игр. Так почему HYPE HIP-3 еще не запущен Hynix и Samsung? На телефонной конференции по отчетности SK сказали, что, похоже, не будут делать ADR.