Zmieniłem zdanie na temat Soitec ( $SLOIF ) i zająłem znaczącą pozycję ~43 dla ekspozycji na CPO. $NVDA GTC w przyszłym tygodniu to największy katalizator napędzający fotonikę i tę architekturę. ~1,5 miliarda euro MC. Handluje się po 1x wartości księgowej i ~2x P/S (bardzo zaniżone wyceny) Prawdziwy monopol w zakresie substratów dla CPO (zazwyczaj bardzo premium wyceny dla fotoniki + dodatkowe premium za status monopolu) Algos i analitycy mogą się pomylić co do udziału w rynku, ale to rzeczywisty monopol na substraty SOI, ponieważ udzielają licencji innym graczom, takim jak Shin Etsu, dla celów dywersyfikacji, np. $TSM nie lubi mieć tylko jednego. Nie sądzę, aby instytucje czekały do przyszłego roku, aby wyprzedzić te nazwy, takie jak Soitec czy $TSEM (i prawdopodobnie większość z nich nawet nie słyszała o takich nazwach jak $AXTI) Ten moment to zakup prawdopodobnego dołka w zaniżonym cyklu smartfonów, przy pełnym potencjale wzrostu CPO w połowie-late 2027 + katalizator $NVDA GTC w przyszłym tygodniu. Osobiście uważam, że to 3x od teraz, więc wszedłem w długą pozycję.